19 мая. RUSBONDS.RU - ТБанк открыл сбор заявок на приобретение облигаций, обеспеченных портфелем кредитных карт, выданных банком, объемом до 24 млрд рублей, сообщается в пресс-релизе кредитной организации.
Сбор заявок продлится до 22 мая, эмитентом выпуска выступает ООО "СФО ТБ-8" (это уже седьмой эмитент, выпускающий облигации, обеспеченные разными видами кредитных активов ТБанка). Ориентир ставки фиксированного ежемесячного купона - до 16,3% годовых, что соответствует доходности на уровне не выше 17,55% годовых.
Инструмент доступен широкой аудитории, включая неквалифицированных инвесторов после прохождения тестирования.
Ожидаемая дата погашения - 6 апреля 2028 года, предельная дата погашения - 6 июня 2030 года. Условиями эмиссии предусмотрена амортизация.
Как уточняет ТБанк, особенность выпуска - многотраншевая структура (эмитент выпускает три транша облигаций: старший, второй и младший). Инвесторам предлагается старший транш облигаций с приоритетным правом на выплаты: даже если существенная часть заемщиков полностью перестанет платить по картам, инвесторы получат свои платежи за счет других траншей, добавили в кредитной организации.
В марте АКРА присвоило облигациям ООО "СФО ТБ-8" классов А1 и А2 ожидаемые кредитные рейтинги eAAA(ru.sf). Младшему траншу, представленному в форме облигаций класса Б (потенциальным приобретателем является ТБанк), ожидаемый кредитный рейтинг не присваивался. Данная сделка является второй эмиссией облигаций с залогом, обеспеченной портфелем кредитных карт, выданных ТБанком заемщикам - физическим лицам, говорилось в релизе.
Как отметил процитированный в релизе руководитель управления структурированных продуктов ТБанка Виктор Киселев, в предыдущем выпуске облигаций, обеспеченных портфелем кредитных карт, приняло участие более 11 тыс. инвесторов. "Такие инструменты дают высокую фиксированную ставку в сочетании с наивысшим рейтингом надежности, позволяя инвесторам зарабатывать на кредитном бизнесе ТБанка. В 2026 году мы планируем увеличить объем на рынке неипотечной секьюритизации до 160 млрд рублей", - добавил он.
В ноябре прошлого года ТБанк завершил первое по российскому праву размещение облигаций, обеспеченных портфелем кредитных карт. Финальный объем старшего транша составил 12 млрд рублей со ставкой купона 17,3% годовых.